财富传承的治理之道(六大规划要务指引)(精)/新财道家族研究院系列丛书

？传承工作，是一项事关家人、企业和社会长期福祉的真真切切的财富责任衰老不可避免，生命总有尽头，每一位家族财富的无论其是否愿意，都无法改变其所创造的财富终将在代际之间进行传递的命运。家族财富在代际传递中有传承与继承两种方式可供选择，传承本质上是一种责任担当，而继承则是一种懒人思维。做好传承工作，是一项事关家人、企业和社会长期福祉的真真切切的财富责任。？成功传承的基本规律：财产为基、人力为本、文化为根、治理为器传承是一件充满挑战的事情，几千年来，古今中外，都有“富不过三代”及类似的谚语。但也有成功传承的家族，他们打破财富宿命，秉持财产为基、人力为本、文化为根、治理为器四个基本的传承理念，并运用于传承的实践之中。这些，就是成功传承的基本规律。？逃脱“富不过三代”陷阱，建立一种机制和务实有效的实施体系- 家族治理的核心价值是建立一种机制。一个家族如果想将财富传承至遥远的未来，就必须创建一种机制，使每一代都成为创造财富的一代，而不是坐吃山空的一代。换言之，“富二代”“富三代”也必须是“创二代”“创三代”，否则难以逃脱“富不过三代”的陷阱。这正是家族治理的核心价值所在。- 构建与实施家族治理涵盖六大要务。包括做好规划前期准备、明确家族范围与目标、确定家族治理政策、构建家族治理组织、制定家族治理规范文件、实施并重申家族治理体系。家族治理的生命在于实施，而实施家族治理既是一种管理，也是一门艺术，高度依赖家族的勇气与智慧。为了保证家族治理的顺利实施，家族需设计、建立务实有效的实施体系。

衰老不可避免，生命总有尽头，每一位家族财富的，无论其是否愿意，都无法改变其所创造的财富终将在代际之间进行传递的命运。家族财富在代际传递中有传承与继承两种方式可供选择，传承本质上是一种责任担当，而继承则是一种懒人思维。做好传承工作，是一项事关家人、企业和社会长期福祉的真真切切的财富责任。
传承是一件充满挑战的事情，几千年来，古今中外，都有“富不过三代”及类似的谚语。但也有成功传承的家族，他们打破财富宿命，秉持财产为基、人力为本、文化为根、治理为器四个基本的传承理念，并运用于传承的实践之中。这些，就是成功传承的基本规律。
一个家族如果想将财富传承至遥远的未来，就必须创建一种机制，使每一代都成为创造财富的一代，而不是坐吃山空的一代。换言之，“富二代”“富三代”也必须是“创二代”“创三代”，否则难以逃脱“富不过三代”的陷阱。这正是家族治理的核心价值所在。
构建与实施家族治理涵盖六大要务：做好规划前期准备、明确家族范围与目标、确定家族治理政策、构建家族治理组织、制定家族治理规范文件、实施并重申家族治理体系。家族治理的生命在于实施，而实施家族治理既是一种管理，也是一门艺术，高度依赖家族的勇气与智慧。为了保证家族治理的顺利实施，家族需设计、建立务实有效的实施体系。

周小明博士，师从有名法学家江平教授，《中华人民共和国信托法》《中华人民共和国证券投资基金法》起草组成员，中国信托理论奠基者、家族财富管理领域研究与实践的开创者与引领者。现任新财道财富管理股份有限公司董事长、清华大学法学院金融与法律研究中心联席主任、中国信托业协会专家理事。独著和统领专业团队著有《信托制度比较法研究》《信托制度：法理与实务》《家族财富管理之道》《财富管理视角下的家族信托规划》等，家族财富管理系统规划方法，是集理论视野、学术素养与实践经验于一身的信托与财富管理领域权威专家，在学界与业界具有广泛的影响力。程卫东博士，中国社会科学院欧洲研究所研究员，中国社会科学院大学教授、博士研究生导师，新财道高级顾问，著有《欧洲市场一体化：市场自由与法律》等专著，参编中国信托业宏观发展研究系列报告，发表多篇家族财富管理领域学术文章，在国际法、金融法、家族治理、离岸财富规划领域具有深厚的学术素养与丰富的实务经验。杨祥博士，清华大学&美国加州大学伯克利分校联培博士。现任新财道家族研究院执行院长、家族财富规划中心总监、清华大学法学院金融与法律研究中心研究员。专注于家族财富管理领域的研究与实务，著有国内第一部股权信托专著《股权信托受托人法律地位研究》，系国内股权信托权威专家，擅长家族治理、股权信托、家族信托、离岸财富的顶层方案规划。姜德广律师，北京大学硕士，北京六明律师事务所高级合伙人，新财道首席家族法务规划师，家族财富管理资深法律专家。长期致力于境内家族（企业）治理与财富管理、家族（企业）顶层架构设计、家族信托及家族传承规划，并在信托、私募基金、投融资、企业并购与重组等领域具有丰富的研究及实践经验。新财道家族研究院简介：新财道家族研究院是新财道财富管理股份有限公司（以下简称“新财道”）旗下的研究与教育平台。新财道由周小明博士联合资深财富管理专业团队作为管理股东、品牌信托公司——中航信托股份有限公司作为战略股东、一批志同道合的企业家作为客户股东共同创立。新财道定位于“家族财富管理系统解决方案的集成服务商”，旨在运用家族保险、家族信托、家族理财、家族投行、家族治理、家族教育、家族慈善七大财富管理工具，为超高净值人士设计并协助执行个性化、专业化和系统化的家族财富管理解决方案。

引言 传承从治理入手
1.代际传递的两种方式
1.1 “继承”不是“传承”
1.2 传承是一种责任担当
1.3 不做代际传递的懒人
2.家族传承的哲学
2.1 三大传承话题
2.2 传承的时间维度
2.3 “富不过三代”的魔咒
2.4 成功家族的传承密码
2.5 成功传承的基本规律
3.构建和实施家族治理体系
3.1 什么是家族治理？
3.2 家族治理解决什么问题？
3.3 家族治理体系的构成
3.4 传承视角下家族治理的特征
3.5 构建与实施家族治理体系的六大要务
第一章 启动家族治理项目
1.决定启动家族治理项目
1.1 要不要启动家族治理项目
1.2 什么时候启动家族治理项目
1.3 谁决定启动家族治理项目
2.选聘家族治理顾问
2.1 家族治理顾问的服务角色
2.2 家族治理顾问的选聘标准
2.3 家族治理顾问的选聘程序
3.成立家族治理规划项目组
3.1 项目组的主要功能
3.2 项目组的结构与组成
3.3 项目组的组织与领导
4.开展家族治理项目尽职调查
4.1 尽职调查的主要内容
4.2 尽职调查的主要方式
4.3 运用家族资产负债表
5.制订规划工作方案
5.1 工作方案的主要内容
5.2 工作方案的拟订与批准
第二章 明确家族范围与目标
1.界定家族及其成员
1.1 家族的概念及构建基础
1.2 以亲属关系为纽带
1.3 以家庭关系为核心
1.4 传承家族构建的再思考
2.创建家族愿景、使命与核心价值观
2.1 创建属于自己的家族梦想
2.2 如何创建自己的家族梦想？
2.3 方太集团的传承实践
3.明确家族财富的管理目标
3.1 家族愿景与财富目标的协同
3.2 家族财富管理的目标层次
第三章 确定家族治理政策
1.家族财产分配政策
1.1 明确家族财产的分配理念
1.2 确定分配用途及相关政策
2.家族财产管理政策
2.1 家族财富创造引擎政策
2.2 家族财富风险控制政策
2.3 家族投资管理政策
3.家族与企业关系政策
3.1 家族优先还是企业优先？
3.2 家族企业所有权政策
3.3 家族成员参与企业政策
3.4 家族企业的股利分配政策
4.家族人力资本培育政策
4.1 家族人力资本政策的考量因素
4.2 人力资本培育政策的三个维度
5.家族社会责任政策
5.1 社会资本与社会责任
5.2 家族企业社会责任政策
5.3 家族投资社会责任政策
5.4 家族慈善社会责任政策
第四章 设计家族治理组织结构
1.家族治理的组织结构
1.1 公司治理组织结构的启示
1.2 家族治理的典型组织结构
1.3 家族治理与企业治理的协同
1.4 李锦记家族治理实践
2.家族大会及其构建
2.1 家族大会的设置与职责
2.2 家族大会的组成与召开
2.3 家族大会议事规则
3.家族理事会及其构建
3.1 家族理事会的设置与职责
3.2 家族理事会的成员组成与会议召开
3.3 家族理事会议事规则
3.4 家族专门委员会
4.家族办公室及其构建
4.1 家族办公室的角色定位
4.2 家族办公室的职责
4.3 家族办公室的构建方式
第五章 制定家族规范文件
1.家族规范文件的不同视角
1.1 家族治理需要家族规范
1.2 家族规范文件的类型
1.3 家族规范文件的特点
2.“家族宪法”：家族的基本法
2.1 什么是“家族宪法”？
2.2 “家族宪法”的内容和结构
2.3 “家族宪法”的制定流程
2.4 “家族宪法”的两个案例
3.家族企业契约
3.1 家族企业契约的目的
3.2 家族企业契约的内容
4.家族行为规范
4.1 家族行为规范的两个案例
4.2 家族行为规范共性化内容
4.3 家族行为规范的效力
第六章 实施并重申家族治理
1.提升家族治理的组织力
1.1 家族治理组织积极履职
1.2 家族成员广泛参与
1.3 发挥家族办公室的统筹功能
1.4 发挥外部专业资源力量
2.搭建家族财产的管理结构
2.1 风险全覆盖的家族保险体系
2.2 目标导向的家族基金体系
2.3 可持续的家族投资管理体系
3.凝聚并教育家族成员
3.1 发挥家族会议的凝聚教育功能
3.2 做好正式的家族教育活动
3.3 举行具有自身特色的家族仪式
3.4 调解和解决家族冲突
4.评估并重申家族治理体系
4.1 定期评估家族治理效果
4.2 完善与重申家族治理体系